愛華網???? 九成小微企業(yè)未與金融機構發(fā)生借貸關系！ 盡管政策正在向中小企業(yè)傾斜，近日在博鰲論壇上發(fā)布的專題報告《小微企業(yè)融資發(fā)展報告》數(shù)據仍顯示，小微企業(yè)的融資需求仍難從傳統(tǒng)渠道解決。這份報告是由國務院發(fā)展研究中心金融研究所副所長、中國銀行業(yè)協(xié)會首席經濟學家巴曙松團隊發(fā)布的。
該報告顯示，超過62%的小微企業(yè)沒有任何借款，而在有借款的企業(yè)中，最主要的資金來源則是——親戚朋友的借款，這一比例達到了31.8%。 缺乏金融杠桿的支持，實體經濟的復蘇只能是蹣跚前行。《中國經營報》記者通過對多位溫州企業(yè)界與學者采訪獲知，由于銀行與民間借貸均惜貸，自去年下半年開始的部分溫州 中小企業(yè)減產或停產狀況仍在持續(xù)。 溫州金改意圖盤活民間資本緩解企業(yè)融資困難，但是一年后溫州企業(yè)仍陷“資金荒”的現(xiàn)狀讓加速融資渠道建設亟待提上日程。 民資入市難破政策桎梏 “由于不良貸款上升，銀行變得越來越謹慎與惜貸；同時民間借貸不像此前對中小企業(yè)出手‘大方’，自借貸危機爆發(fā)后也變得更謹慎，現(xiàn)在向企業(yè)借貸需要企業(yè)用抵押物等做保障。”溫州中小企業(yè)發(fā)展促進會會長周德文向記者表示，“現(xiàn)在溫州中小企業(yè)更缺錢，企業(yè)不僅從正規(guī)渠道——銀行難貸到款，更甚的是民間借貸的路也‘堵上’了?！?p> 據溫州銀監(jiān)局最新統(tǒng)計顯示，去年12月底，溫州銀行業(yè)不良貸款率為3.75%，環(huán)比上升0.32個百分點。 東方打火機一位高層負責人4月10日向記者證實，“現(xiàn)在感覺從銀行貸款越來越難，銀行比較害怕貸給企業(yè)，因而對企業(yè)惜貸?！?p> 近日，溫州14家新型金融機構在溫州金融改革廣場二樓密集開業(yè)，簽約了13個項目。其中全國首家票據服務公司、溫州首家小微企業(yè)再擔保中心、首家保理公司、首個應急轉貸專項基金等，其中多家都為“溫州第一”。 看得出，這些機構區(qū)別于原來的小貸公司，主要是通過金融服務項目來涉足企業(yè)融資市場。 然而，在這之前，作為創(chuàng)新金融渠道的村鎮(zhèn)銀行也曾被寄予厚望，但是成效并不突出。 自成立開始，銀監(jiān)會就要求村鎮(zhèn)銀行牢固堅持服務“三農”和中小企業(yè)的市場定位。但是，周德文對記者坦言，溫州村鎮(zhèn)銀行至今成立數(shù)量太少，對于幾十萬家中小企業(yè)是杯水車薪。 企業(yè)仍缺錢 在企業(yè)仍為資金發(fā)愁的同時，本報也曾報道過，接近6000億元的溫州民間資本卻還處于觀望中。 村鎮(zhèn)銀行一度受到資金追捧。因為在溫州市金融綜合改革的十二項主要任務中，最大的兩個亮點之一即是民間資金可開村鎮(zhèn)銀行。而銀監(jiān)會去年10月底公布數(shù)據顯示，截至9月末，全國已組建村鎮(zhèn)銀行799家，具有現(xiàn)成的操作模板。 然而，本報記者在采訪中了解到，受制于參股比例的限制和業(yè)務范圍局限，民間資本的實際參股積極性正在走低。 根據相關法規(guī)，目前村鎮(zhèn)銀行必須由金融機構作為發(fā)起人，主要發(fā)起人必須是國有銀行。盡管金改文件中，將發(fā)起人的控股比例從20%降低為15%。但在不少民間資本持有者看來，民資受此限制缺乏話語權，在推動網點建設等業(yè)務上沒有主導權，而這影響了擴大業(yè)務可能帶來的收益。 記者獲悉，一些已經參股村鎮(zhèn)銀行的民間資本甚至開始私下轉讓股權。 有消息稱，重慶一些村鎮(zhèn)銀行由于持股不利限制難以突破、發(fā)展前景難言樂觀，重慶不少已持有村鎮(zhèn)銀行股份的民資開始私下轉讓所持股份。有公開資料顯示，樂義擔保和億晶光電分別轉讓了其持有的山東壽光張農商村鎮(zhèn)銀行、浙江慈溪民生村鎮(zhèn)銀行的股份。 “現(xiàn)在村鎮(zhèn)銀行受到持股比例限制，溫州民資參與積極性不高，而村鎮(zhèn)銀行經營狀況也面臨大考?！睖刂菀晃唤咏髽I(yè)的人士告訴記者。 廣東金融學院院長陸磊4月10日對本報記者表示，這是制度安排的問題。如果民營機構只是作為賺錢獲利的財富投資者，而不是戰(zhàn)略投資者，不能足夠吸引民資進去，并且村鎮(zhèn)銀行是否取得足夠盈利值得懷疑，尤其是受到郵政儲蓄銀行等金融機構的擠壓，生存空間更狹窄。 溫州大學金融系教授林寶清向本報記者介紹，民資都想自己當老板，雖然投資村鎮(zhèn)銀行年回報率在5%左右，但比小額貸款公司可能達18%以上的股東實際回報率要低很多，所以民資參與熱情不是很高。 不過，記者在采訪中也了解到，仍有一些企業(yè)還是對參與村鎮(zhèn)銀行有興趣。上述東方打火機負責人向記者表示，他周圍的一些老板對于參與村鎮(zhèn)銀行仍有興趣，主要看中其回報收入的穩(wěn)定性較高。 “如果不解決供給方與需求端問題，村鎮(zhèn)銀行很難獲得較快發(fā)展?！?p> 陸磊解釋，首先在供給方上，要解決誰來辦的問題。除了銀行，還需要有企業(yè)家與民間資本積極參加，溫州金改目前只是解決了金融問題。 而從需求端來看，村鎮(zhèn)銀行是否有優(yōu)質客戶？客戶拿了錢會去干什么？此前民營企業(yè)所涉足的產能過剩行業(yè)，需求端也不足，村鎮(zhèn)銀行的發(fā)展規(guī)模如何拓展？ 另一個關鍵的問題來自監(jiān)管。雖然村鎮(zhèn)銀行有獨立和單一性，不設分支機構以及業(yè)務模式簡單，監(jiān)管方面比商業(yè)銀行更加便利。 “但如果無一定的約束，可能又會出現(xiàn)‘跑路’現(xiàn)象。”陸磊表示仍存擔心。 放還是收？怎么放？放開多大尺度？村鎮(zhèn)銀行面臨的發(fā)展瓶頸成為盤活民間資本解決企業(yè)融資難的縮影。 頂層設計需完善 溫州企業(yè)一方面缺錢，而另一方面民資卻找不到好的有效投資渠道，業(yè)界認為，溫州金融改革尚需完善頂層設計，進一步給民資在政策上松綁。 “溫州金改到現(xiàn)在，實質上沒有任何突破?！敝艿挛恼f，打破金融壟斷是改革的重要目標，首先應給予民資同等待遇與公平，沒有這個突破很難說改革成功。 “比如我們想多建設村鎮(zhèn)銀行的網點，但目前規(guī)定主要發(fā)起人必須是國有銀行，民資才能進入。但是國有銀行都有自己的網點，從源頭上沒動力、沒義務幫民資發(fā)展村鎮(zhèn)銀行。這就需要制度上有所突破。”溫州官方人士也指出，溫州金融改革不單純是金融問題，需要國家在制度、法律法規(guī)政策上進行設計。 “中國的金融改革要自下而上進行的可能性不大，不像以前監(jiān)管不到、市場體量小的時候，可以有一定的空間?！睒非宕彐?zhèn)銀行行長吳大鳴公開表示，現(xiàn)在監(jiān)管非常規(guī)范，只有頂層設計突破后才會有所斬獲，而溫州的行政級別較低。想突破就比較困難。
